cafe

테크 CAPEX는 생존의 영역이다: 마이크로소프트, 메타, 구글이 실적 발표 때 AI 투자를 줄이겠다고 선언하는 순간, 경쟁사에 밀려 주가가 폭락합니다. 생존을 위해서라도 **"AI 인프라 투자는 견고하게 유지하거나 증액한다"**는 멘트가 나올 확률이 지배...

비용(CAPEX)을 획기적으로 절감시켜 주어 사업 수지 타당성을 비약적으로 높이는 핵심 요인으로 작용한다. 2.2 대토보상 갈등이 유발한 주변 토지의 희소성 가중 진접2지구의 개발 과정은 순탄치만은 않았다. 사업 발표 직후 해당 지역의 원주민 및 토지주...

흐름이 플러스인 한, 그 기업은 부채나 무리한 자금 조달에 의존하지 않고, 자신의 수익 범위 내에서 투자를 지속할 수 있다는 뜻입니다. ◇ 팽창하는 AI 투자와 재무가 ‘건전한 3사’인 공통점 하이퍼스케일러 5개사의 설비 투자(Capex) 총액은 2019...

이르다는 뜻입니다. 온도계가 가리키는 것은 재는 대상이 아니라, 재는 쪽의 열일 수 있으니까요. 그래서 지켜볼 갭은 하나가 아니라 둘입니다. 첫째는 ADR과 마이크론 사이입니다. 같은 시장, 같은 통화 아래서 두 회사가 직접 비교되는 것은 이번이 처음...

있다는 뜻이다. 빅테크는 탑다운(Top-down)으로 AI를 만든다. 반면 비텐서의 각 부분망은 풀뿌리로 하나의 스타트업처럼 작동한다. 생존 경쟁에 놓인 스타트업이 관료화된 대기업 사업부보다 문제에 깊이 파고들듯, 부분망이 빅테크 AI 랩을 추월할 수...

있다는 뜻입니다. 이런 관점은 다음 투자에서 특정 종목 하나에 대한 확신을 조금 더 객관적으로 점검하는 데 도움이 될 수 있습니다. 성공한 트레이더들 중 상당수는 "돈을 버는 거래보다, 거래하지 않아야 할 때를 아는 것이 더 중요하다." 는 취지의...

총 이익률이 85%라는 것은 이제 더 먹을 상방이 별로 없다는 뜻도 돼서 피크아웃 얘기가 나오네요. 메모리반도체가 주가가 높은...가격이 급상승한 이유가 커서 하이퍼스케일러들이 capex를 조금만 줄여도 위태위태해보입니다. 아래 영상 내용 좋네요...

투자(CAPEX)만 놓고 보면 398조9000억원으로 영업이익보다 많았다. 연도별로 벌어들인 돈보다 투자를 적게 한 해는 반도체 경기가 초호황이었던 2018년이 유일하다. 포스트 코로나 시절 반도체 업황이 극심한 침체를 보였던 2023년엔 영업이익(6조5700억원...

투자(CapEx) 누적액은 5,600억 달러가 넘지만, 같은 기간 이들이 AI로 벌어들인 매출은 고작 350억 달러 수준에 불과합니다. 예컨대 아마존의 경우 올해 1,050억 달러를 데이터 센터 등 AI 관련 설비 투자에 투입할 계획이지만, 정작 AI로 인한 추가 매출...