카페검색 본문
카페글 본문
-
코람코 인프라 리츠 종합 분석 2025.09.02해당카페글 미리보기
변화를 못 따라갈 경우 남는 자산 가치훼손 가능성도 존재합니다. ➔ 전략: 장기 투자자는 **전환 전략의 진행 속도와 성과(ROIC)**를 모니터링해야 합니다. 주유소 비중을 점진 축소하고 신성장 자산 비중을 늘리는 행동이 확인된다면 신뢰를 유지하며...
-
마침내특이점이시작된다 2026.09.28해당카페글 미리보기
리스크 비교 개요 | 비교 지표 | 🔮 마법공식 (Magic Formula) | ⚡ 마법멀티플 (Magic Multiple) | | 핵심 철학 | "좋은 기업(고ROIC)을 싼 가격(고EBIT/EV)에 산다" | "질(Quality)이 떨어지더라도 극단적으로 싼 기업을 산다" | | 미국 장기 백테스트...
-
기업분석: 인터지스(129260) / 박홍기 작가 프롬프트 사용 2026.09.22해당카페글 미리보기
보유하여 신규 진입 장벽은 높음. 그러나 그룹사 의존도가 높고 운임 협상에서 전방 화주의 교섭력이 우위에 있어 초과 ROIC 창출력은 제한적임. PH-CBTI (생존/버틸 시간): 78.0점 (충분한 버팀시간) 필수 기간 물류 인프라를 운영하므로 $BT > 36개월...
-
스카이라이프 기업분석(박홍기 작가 프롬프트 활용) 2026.09.15해당카페글 미리보기
감액하고 금융부채를 전액 차감하더라도 주당 청산가치가 현재 주가(약 4,800원)를 유의미하게 상회. 수익성 한계 (ROIC vs WACC): 대규모 자산 인프라 투입 대비 정체된 영업마진으로 인해 정상 ROIC가 2~3% 수준에 불과하여 자본비용(WACC 약 7~8%)을...
-
삼전 /하닉... 주주환원의 차이점은 2026.08.22해당카페글 미리보기
약 34억 달러였으며, 이것이 버핏의 유일한 주주환원 수단이다. 이 논리를 반도체 4사에 적용하면 충격적이다. TSMC의 ROIC는 2026년 현재 65%를 넘어섰다. SK하이닉스의 2026년 상반기 영업이익률은 55~60%에 달한다. 이런 수익성 환경에서 ROE가 50%를...
